Vir diegene wat meer ervare opsies handelaars, Im wonder of jy kan deel wat jy het in verband met die aankoop van naby, op of dalk onder die bod. Byvoorbeeld, het gister in 'n effens stygende mark vir 'n voorraad, ek geplaas om 'n beperking ten einde 'n oproep aan die bod prys te koop, en dit is uitgevoer na ongeveer 5 minute, selfs as die voorraad is stygende in prys effens, maar stadig maar seker. My spesifieke vrae is: 1) Hoe dikwels is jy in staat om 'n opsie nie naby, op, of onder die bodprys te koop. Is daar dinge besonder marktoestande wat toelaat dat hierdie (Dit is duidelik dat in 'n dalende mark, die bod prys is ook val. Dws dus hopelik die vraag is nog steeds geldig) 2) dieselfde vraag op die verkoop, met betrekking tot die vra 3) Het jy sien beter vermoë om dit te doen vir wan eerder as oproepe as jy kyk na die swart-Sholes formule prys 4) het jy sien 'n beter vermoë om dit te doen as 'n faktor wat die swart-Sholes formule sê die werklike opsie prys moet wees. Maw As dit nogal 'n bietjie laer waarde as die bodprys toon, beïnvloed dit wat jy sien plaasvind Dankie baie. Im verbeel al ervare opsies handelaars loop in hierdie hetsy direk of indirek, as limiet bestellings getref Jou ervaring is hoog op prys gestel. ---- Ek wil hierdie grafiek wat werklik help show dinge en die reaksie op hierdie vraag en nog wat meer antwoorde te voeg. Die voorraad / opsie maak nie saak. So hierdie grafiek is van vanoggend, kyk na die opsie pryse, volume, aandele prys, en volume. Ja, byna altyd. Ek handel 'n paar van die mees illikiede enkelaandeel-opsies, en ek sou absoluut vermoor as ek didnt probeer om bestellings tussen die bod werk / vra. Toe ek illikiede sê, bedoel ek feitlik nie bestaan nie: 50 maandelikse kontrakte op alle kontrakte vir 'n gegewe onderliggende. Versprei van 30 of meer. Die enigste tyd wat jy behoort nie te probeer om 'n bevel te werk, in my mening, is wanneer jy dink jy nodig het om handel te dryf onmiddellik (skaars), indien geïmpliseer wisselvalligheid (IV) het verskuif na so 'n mate dat die mark makers (MM) gewoond te tref jou om terwyl theyre bied billike IV (hulle sal soms afkom om jou te ontmoet by hul werklike prys om die uitruil likiditeit korting kry), of indien die bod / vra verspreiding is 'n pennie. Vir illikiede enkelaandeel-opsies, moet jy baie versigtig geïmpliseerde en statistiese wisselvalligheid te wees. Jy kan nie net probeer om altyd sit jou bestelling in die middel. Die MMS sal speel met die middel te kry wat jy koop by 'n hoër IVS en verkoop teen 'n laer. Die enigste manier waarop jy kan hoop dat 'n bevel werk onder die bod / bo die vra sal kry gevul is as 'n groot speler oorweldig die MMS (wat uitgevoer op die bod en vra) huidige bestellings en treffers joune met een groot bestelling. Ive nog nooit gesien dit gebeur. Die enigste ander manier is soos jy sê: As die mark beweeg teen jou, die bestellings voor jou verdwyn, en iemand tref jou bestelling, maar ek dink dat nederlae die doel van jou vraag. antwoord 28 April 13 aan 16:17 Mense moet eenvoudig bereid om u bestellings te pas as hulle weet dit nie. Jy kan bestellings snuif uit as jy hulle kan sien of hulle voorspel. Byvoorbeeld, kan jy kyk na 'n bestelboek en besluit wie jy wil om ontslae te vervul by, veral as jy kyk na verskillende kwotasies van verskillende ruil. Sodat jy kan 'n beter vul kry net deur te kyk na wat iemand bereid is om te betaal om te gaan is hul bestelling / uitgang asook watter ruil hulle hul bestelling geplaas deur, en 'n bevel stuur na daardie spesifieke ruil vir hulle aan te pas. Jy (of 'n program) kan net kyk na die vlak 2's en 'n bestelling te plaas sodra jy sien een wat jy wil. Die bestellings op die level2s nie deelnemers alle belanghebbende mark te openbaar. Ook baie makelaars sukkel opdatering opsies aanhalings. Ten slotte, kan opsies amp markonbestendigheid opblaas of die prys van die opsies wat deur groot persentasies baie vinnig daal. Hy antwoord 7 Oktober 11 van die 01:10 Ek doen dit gereeld op NADEX, verkoop out-of-the-geld binêre oproepe. NADEX is hoogs illikiede, en die bod / vra is byna altyd uit die mark maker. Buite-die-geld binêre oproepe waarde verloor vinnig (NADEX daaglikse opsies bestaan vir net 21 uur). As ek 'n plek bo-vra orde, dit óf kry vinnig gevul (binne 'n paar minute) as gevolg van 'n skerp styging in die onderliggende, of glad nie. Ek vergoed deur die verandering van my prys uurlikse. Soos Joe notas, een van Black-Scholes insette wisselvalligheid, maar prys bepaal (geïmpliseer) wisselvalligheid, so dit is omsendbrief. Met ander woorde, kan jy behandel die bod / vra pryse as bod / vra wisselings. Dit isnt so vergesog soos dit lyk: www. cmegroup / handel / fx / wisselvalligheid-vermelding-fx-opsies antwoord 10 Oktober 11 van die 3:23 Dit gebeur soms vir my. Dit hang af van hoe vloeibare die opsie is. Gewoonlik as ek iets sien gebeur, is dat die bestelboek muteer hom om my bestelling. Ek interpreteer dit om te beteken dat die bestelboek is hoofsaaklik Market makers. Hulle sien 'n kleinhandel belegger (my) kom in en, omdat hulle hoef nie enige belangstelling in hierdie illikiede opsie, hulle rug af. Sommige ander kleinhandel belegger (of wat ook al) stappe in 'n mark orde, en ons kry gekoppel. Ek kry 'n dronk, want ek raak die mark maker vir 'n kort rukkie. Op hoogs likiede opsies, koop perke op die bod is geneig om ontslae te sluk, want die mark makers is die verspreiding werk. Met 'n baie klein bestellings ( 'n kontrak of twee) op 'n baie vloeibare opsies, Ive het geluk kry vinnige vul in die middel van die verspreiding, wat ek skryf om MMS herbalanseer hul besit op die goedkoop, hoewel soms ek dink daars 'n paar ander anale - retentive soos ek daar buite wat haat om so 'n skewe boek sien. ) Ek havent opgemerk 'n bepaalde tendens vir hierdie om te gebeur meer met wan of oproepe, of met buy vs verkoop transaksies. Vir 'n rukkie het ek 'n vermoede dat dit gebeur met stakings waar IV didnt wedstryd IV van ander stakings, maar ek het nooit genoeg om dit af te jaag versorg soos dit was 'n geringe deel van my algehele P / L. beantwoord 9 Julie 13 aan 23:04 Jou Antwoord 2016 stapel Exchange, IncOptions Basics: Hoe Om Lees 'n Options Table Soos meer en meer handelaars geleer van die menigte van potensiële voordele vir hulle beskikbaar is via die gebruik van opsies, die handel volume in opsies het vervuil oor die jare. Hierdie tendens is ook gedryf deur die koms van elektroniese handel en data verspreiding. Sommige handelaars gebruik opsies om te spekuleer oor die prys rigting, ander om bestaande of verwagte posisies en ander steeds verskans unieke posisies wat voordele nie gereeld beskikbaar om die handelaar van net die onderliggende aandeel, indeks of termynkontrak (byvoorbeeld die vermoë om aan te bied handwerk geld maak as die onderliggende sekuriteit relatief onveranderd bly). Ongeag hul doelwit, een van die sleutels tot sukses is om die regte opsie, of 'n kombinasie van opsies, wat nodig is om 'n posisie met die gewenste risiko-tot-beloning nadeel (s) te skep haal. As sodanig, is vandag se vaardig opsie handelaar tipies na 'n meer gesofistikeerde stel data wanneer dit kom by opsies as die handelaars van dekades verlede. 13 Die ou dae van opsieprys Verslagdoening 13 In die ou dae 'n paar koerante gebruik word om 'n lys van rye en rye van byna onleesbaar opsieprys data diep binne sy finansiële afdeling soos wat vertoon in figuur 1. 13 13 Figuur 1: Opsie data van 13 'n koerant 13 Beleggers Business Daily en die Wall Street Journal steeds sluit in 'n gedeeltelike lys van opsie data vir baie van die meer aktiewe optionable aandele. Die ou koerant volledige lys ingesluit meestal net die basiese beginsels 'n P of 'n C aan te dui of die opsie 'n oproep of 'n put, die trefprys, die laaste handel prys vir die opsie, en in sommige gevalle, volume en oop belangstelling figure. En terwyl dit alles goed en wel, baie van vandag se opsie handelaars het 'n groter begrip van die veranderlikes wat opsie ambagte ry. Een van hierdie veranderlikes is 'n aantal Griekse waardes afgelei van 'n opsiewaardasiemodel, geïmpliseer opsie wisselvalligheid en die belangrike bod / vra versprei. (Hier is meer in gebruik van die Grieke tot Options verstaan.) 13 As gevolg hiervan, is meer en meer handelaars vind opsie data via on-line bronne. Terwyl elke bron het sy eie formaat vir die aanbieding van die data, die sleutelveranderlikes sluit gewoonlik diegene in Figuur 2. gelys Die opsie notering in Figuur 2 is uit Optionetics Platinum sagteware. Die genoteerde veranderlikes is die mense die meeste gekyk deur vandag se beter opgevoed opsie handelaar. 13 13 Figuur 2: Maart call opsies vir IBM 13 Die data wat in Figuur 2 verskaf die volgende inligting: Kolom 1 OpSym: hierdie gebied aanwys die onderliggende aandele simbool (IBM), die kontrak maand en jaar (MAR10 beteken Maart van 2010), die trefprys (110, 115, 120, ens) en of dit 'n oproep of 'n put-opsie (a C of 'n P). Kolom 2 Bid (punte): Die bod prys is die jongste prys wat aangebied word deur 'n mark maker om 'n bepaalde opsie te koop. Wat dit beteken is dat as jy 'n mark om die Maart 2010 125 oproep verkoop betree, sal jy dit verkoop teen die bodprys van 3.40. Kolom 3 Vra (punte): Die vra prys is die jongste prys wat aangebied word deur 'n mark maker om 'n bepaalde opsie te verkoop. Wat dit beteken is dat as jy 'n mark om die Maart 2010 125 oproep te koop betree, sal jy dit koop by die vra prys van 3,50. NOTA: Koop by die bod en verkoop teen die vra is hoe Market makers maak hul lewe. Dit is noodsaaklik vir 'n opsie handelaar om die verskil tussen die bod oorweeg en vra prys by die oorweging van enige opsie handel. Hoe meer aktief die opsie, tipies hoe strenger die bod / vra versprei. 'N Wye verspreiding kan problematies wees vir enige handelaar, veral 'n korttermyn-handelaar. As die bod is 3,40 en die vra is 3,50, die implikasie is dat as jy gekoop het die opsie een oomblik (by 3.50 vra) en omgedraai en verkoop dit 'n oomblik later (op 3,40 bod), selfs al is die prys van die opsie het nie verander nie, jy -2,85 sou verloor op die handel ((3.40-3.50) /3.50). Kolom 4 Ekstrinsieke Bid / Vra (punte): in hierdie kolom word die bedrag van die tyd premie gebou in die prys van elke opsie (in hierdie voorbeeld is daar twee pryse, een wat gebaseer is op die bodprys en die ander op die vra prys). Dit is belangrik om daarop te let, want al die opsies te verloor al hul tyd premie teen die tyd van opsie verval. So hierdie waarde weerspieël die volle bedrag van die tyd premie tans gebou in die prys van die opsie. Kolom 5 Geïmpliseerde Volatiliteit (IV) Bid / Vra (): Hierdie waarde word bereken deur 'n opsiewaardasiemodel soos die Black-Scholes model. en verteenwoordig die vlak van verwagte toekomstige volatiliteit gebaseer op die huidige prys van die opsie en ander bekende opsie pryse veranderlikes (insluitend die bedrag van die tyd tot verstryking, die verskil tussen die trefprys en die werklike aandele prys en 'n risiko-vrye rentekoers) . Hoe hoër die IV Bid / Vra () hoe meer tyd premie in die prys van die opsie gebou en omgekeerd. As jy toegang tot die historiese reeks IV waardes vir die veiligheid in die vraag het jy kan bepaal of die huidige vlak van ekstrinsieke waarde is tans aan die hoë kant (goed vir skryfwerk opsies) of 'n lae einde (goed vir die aankoop van opsies). Kolom 6 Delta Bid / Vra (): Delta is 'n Griekse waarde afgelei van 'n opsiewaardasiemodel en wat die voorraad gelykstaande posisie vir 'n opsie verteenwoordig. Die delta vir 'n koopopsie kan wissel van 0 tot 100 (en vir 'n verkoopopsie van 0 tot -100). Die huidige beloning / risiko-eienskappe wat verband hou met die hou van 'n koopopsie met 'n delta van 50 is in wese dieselfde as die hou van 50 aandele van voorraad. As die voorraad styg een volle punt, sal die opsie ongeveer een helfte van 'n punt te kry. Die verdere opsie is in-die-geld, hoe meer die posisie optree soos 'n voorraad posisie. Met ander woorde, as delta benaderings 100 die opsie ambagte meer en meer soos die onderliggende aandeel maw 'n opsie met 'n delta van 100 sou wen of verloor een volle punt vir elke een dollar wins of verlies in die onderliggende aandele prys. (Vir meer check Gebruik die Grieke tot Options verstaan.) Kolom 7 Gamma Bid / Vra (): Gamma is 'n ander Griekse waarde afgelei van 'n opsiewaardasiemodel. Gamma vertel jou hoeveel deltas die opsie sal wen of verloor as die onderliggende aandeel styg met een volle punt. So byvoorbeeld, as ons gekoop Maart 2010 125 bel by 3.50, sou ons 'n delta van 58,20 het. Met ander woorde, as IBM voorraad styg deur 'n dollar hierdie opsie moet ongeveer 0,5820 in waarde te verkry. Verder, as die voorraad styg in die prys vandag deur een volle punt van hierdie opsie sal kry 5,65 deltas (die huidige gamma waarde) en sal dan 'n delta van 63,85. Van daar 'n ander een punt toename in die prys van die voorraad sal lei tot 'n prys kry vir die opsie van ongeveer 0,6385. Kolom 8 Vega Bid / Vra (punte / IV): Vega is 'n Griekse waarde wat die bedrag waarmee die prys van die opsie verwag sou word om op te staan of val uitsluitlik gebaseer op 'n enkele punt toename in geïmpliseerde wisselvalligheid toon. Dus weer te kyk na die Maart-2010 125 bel, as geïmpliseer wisselvalligheid gestyg een punt 19,04-20,04, sal die prys van hierdie opsie verkry 0,141. Dit dui waarom dit verkieslik om opsies te koop wanneer geïmpliseer wisselvalligheid is laag (jy betaal relatief minder tyd premie en 'n daaropvolgende styging in IV sal blaas die prys van die opsie) en om opsies te skryf wanneer geïmpliseer wisselvalligheid is hoog (as meer premie beskikbaar en 'n daaropvolgende daling in IV sal blaas die prys van die opsie). Kolom 9 Theta Bid / Vra (punte / dag): Soos in die waarde kolom ekstrinsieke is opgemerk, alle opsies te verloor alle tye premie deur verstryking. Daarbenewens tyd verval soos dit bekend staan, versnel as verstryking nader trek. Theta is die Griekse waarde wat aandui hoeveel waarde 'n opsie sal verloor met die verloop van een dae tyd. Op die oomblik is, sal die Maart-2010 125 Call verloor 0,0431 van waarde as gevolg van net na die verloop van een dae tyd, selfs al is die opsie en alle ander Griekse waardes is anders onveranderd. Kolom 10 Deel: Dit vertel jou net hoeveel kontrakte van 'n bepaalde opsie is verhandel gedurende die laaste sessie. Tipies maar nie altyd nie - opsies met 'n groot volume sal relatief strenger bod het / vra versprei as die kompetisie te koop en te verkoop hierdie opsies is groot. Kolom 11 Open Belang: Die waarde dui op die totale aantal kontrakte van 'n bepaalde opsie wat reeds oopgemaak, maar is nog nie verreken. Kolom 12 Staking: Die trefprys vir die opsie in vraag. Dit is die prys wat die koper van die opsie die onderliggende sekuriteit by indien hy kies om sy opsie uit te oefen kan koop. Dit is ook die prys waarteen die skrywer van die opsie die onderliggende sekuriteit moet verkoop indien die opsie uitgeoefen word teen hom. 13 'n Tafel vir die onderskeie verkoopopsies sou soortgelyk, met twee primêre verskille: 13 13 call opsies is duurder hoe laer die trefprys, verkoopopsies is duurder hoe hoër is die trefprys. Met oproepe, die laer staking pryse het die hoogste opsie pryse, met die opsie pryse daal by elke hoër staking vlak. Dit is omdat elke opeenvolgende trefprys is óf minder in-die-geld of meer buite-die-geld. So sal elkeen bevat minder intrinsieke waarde as die opsie by die volgende laer trefprys. 13 Met wan, dit is net die teenoorgestelde. As die staking pryse hoër te gaan, sit opsies word óf minder-out-of-the-geld of meer in-die-geld en dus Klikt meer intrinsieke waarde. So, met 'sit die opsie pryse is groter as die staking pryse styg. 13 13 Want call opsies, die Delta waardes positief en is hoër by 'n laer trefprys. Vir verkoopopsies, die Delta waardes is negatief en hoër by 'n hoër trefprys. Die negatiewe waardes vir verkoopopsies put uit die feit dat hulle verteenwoordig 'n voorraad gelykstaande posisie. Koop 'n verkoopopsie is soortgelyk toetrede tot 'n kort posisie in 'n voorraad, vandaar die negatiewe delta waarde. Opsie handel en die gesofistikeerdheid vlak van die gemiddelde opsie handelaar het 'n lang pad gekom sedert opsie handel dekades gelede begin. Vandag se keuse kwotasie skerm weerspieël hierdie vooruitgang. 13Option Bid / Vra Spread The Opsie Bid / Vra Spread is die verskil tussen die voorraad opsie bodprys en die vra prys. 'N nikkel wye bod / vra op 'n opsie wat handel dryf vir minder as 'n dollar word beskou stywe te wees. 'N sent wye bod / vra versprei op 'n opsie wat 3 of meer word beskou stywe te wees. A 0,20 bod / vra versprei op 'n opsie wat handel dryf tussen 5-7 stywe beskou en 'n voorraad-opsie wat handel dryf as 10 en het 'n 0,30 bod vra is beskou stywe te wees. Die bod / vra versprei is belangrik omdat dit 'n impak die koste van die saak opsies. Wye bod / vra versprei eet in winsgewendheid en dat koste genoem glip. Die onderliggende voorraad is altyd baie meer aktief as die opsies en dit sal 'n baie stywe bod het / vra wat slegs 'n paar sente breed. Market makers versprei die opsie bod / vra so wyd as wat hulle kan, want dit hulle 'n groter voorsprong gee. Opsie ruil gebruik word om te reguleer hoe wyd dit versprei kan word, maar hulle nie meer die reëls af te dwing. As 'n voorraad opsie is siek vloeistof en jy is verplig om 'n posisie te betree, maak seker dat die handel is langer termyn van aard en koop opsies met ten minste vier maande van die lewe. Ek stel ook voor te skaal in en skalering uit. Wees bereid om te hou met die posisie as dit beweeg teen jou. As jy 'n front maand opsie verhandel, sal jy gedwing word om die opsie handel as verstryking benaderings 8220roll8221 en jy wil hê om te navigeer die wye bod / vra. Elke keer wat jy hoef te betree en die posisie verlaat, gee jy 'n groot voorsprong, en jou winste wegglip. Ek stel voor probeer om 'n voorraad opsie effens laer as die vra te koop en ek stel voor probeer om 'n voorraad opsie effens hoër as die bod verkoop. Market makers sal gewoonlik gee in 'n nikkel of 'n sent op 'n wye mark. Stock Opsie Trading Onderwys opsieprysmodelle - Black Scholes. Die Black-Scholes opsiewaardasiemodel is 'n finansiële model thatl in 1973 is ontwikkel deur Fisher. Lees meer Definisie van Opsie Vega. 'N Opsie Vega meet die verandering in die prys van 'n voorraad opsie in vergelyking met 'n 1 verandering in. Lees meer call opsies amp Naked Call skryf. 'N Oproep opsie gee die koper die reg, maar nie die verpligting, die onderliggende aandeel te koop of. Lees meer tipes Opsie Spreads. 'N opsie verspreiding word geskep wanneer 'n handelaar gelyktydig koop en verkoop opsies met verskillende. Lees meer verkoopopsie amp Equity Puts. A verkoopopsie gee die koper die reg, maar nie die verpligting, die onderliggende aandeel of te verkoop. lees meer . 'N opsiekontrak gee die koper van die opsie die reg, maar nie die verpligting om te koop (oproep). Lees meer opsies en tyd waarde. Die tydwaarde van 'n opsie is die bedrag waarmee die prys van 'n voorraad opsie sy oorskry. Lees meer opsies Genoteer op meerdere ruil. Multi-genoteerde aandeel Options is voorraad wat opsies wat gelys is meer as een ruil het. Lees meer Yster Condors. 'N yster Condor is tipies 'n nie-directional opsie verspreiding waar die handelaar 'n uit die verkoop. Lees meer uit die geld (OTM) Options. 'N Oproep opsie met 'n trefprys wat is veel groter as die huidige aandeelprys beskou. Lees meer Opsie Vervalmaand amp Lewensduur van opsies. Opsies het 'n gedefinieerde lewe en opsie handelaars kies die duur wat ooreenstem met hul skatting. Lees meer Opsie Vra Definisie. 'N opsie te vra is die prys 'n opsie verkoper wil ontvang vir die opsie. As die opsie is. Lees meer Definisie van Opsie Gamma. 'N Opsie Gamma meet die verandering in Delta vir elkeen dollar verandering in die onderliggende prys. Lees meer 10 tot Opsie Market Definisie. Tien-up Opsie Market - Market Makers verskaf likiditeit en hulle is lede van die ruil. Hulle. Lees meer CategoriesQQQQ. Opsies handel. Opsies handel. QQQQ. Trading System. QQQO. Opsie Trading. SPY. Opsies. QQQQ Options Trading bodprys, Vra prys, Voorwaardelike Orde, te beperk, Mark Order, Stop-limiet Orde. Bodprys - Dit is die hoogste prys wat 'n belegger bereid is om te betaal om 'n sekuriteit / opsie koop. Oor die algemeen, is dit die beskikbare prys waarteen 'n belegger aandele van voorraad kan verkoop of koop opsiekontrakte. Vra prys - Dit is die laagste prys 'n handelaar sal aanvaar om 'n voorraad te verkoop, opsies. Oor die algemeen, dit is die aanbod waarteen 'n handelaar aandele van voorraad of opsiekontrakte kan koop. Voorwaardelike Orde - 'n bevel wat uitgevoer word slegs wanneer die prys van die onderliggende sekuriteit vir 'n opsie orde val om 'n sekere vlak. Perk Order - 'n bevel om voorraad of opsies op die prys slegs indien die prys is 'n voorafbepaalde vlak of beter koop of verkoop. Market Order - 'n bevel om voorraad of opsies te koop of te verkoop teen die beskikbare markprys op die huidige oomblik. Oor die algemeen, hierdie is die verkoop van opsiekontrakte op die vra prys of koop opsiekontrakte op bodprys. Stop-perk Order - 'n aftrekorder wat 'n prys limiet aanwys. In teenstelling met die aftrekorder, wat 'n mark orde word sodra die stop bereik, die stop-limiet einde word 'n beperking ten einde. Dek (wat kort posisie) wat kort posisie is 'n opsie terug, wat voorheen kort verkoop koop. Die kort posisie sluit by hierdie transaksie. Opdrag - Opdrag is 'n ontvangs van 'n kennisgewing uitoefening deur 'n opsie skrywer (verkoper) wat verplig hom / haar om te koop in die geval van 'n stel, of te verkoop in die geval van 'n oproep, die onderliggende sekuriteit op 'n bepaalde trefprys. Outomatiese Oefening - outomatiese Oefening, oefen 'n opsie vir die opsie eienaar deur die Options Clearing Corporation outomaties as 'n in-die-geld opsie verstryk. Rol vorentoe (Roll Out, Rolling) - koop opsie met 'n lang termyn verstryk en die sluiting van die naby-termyn verstryk opsies. Oprol - koop opsies teen 'n hoër trefprys en sluit uit laer staking opsies. Vir direkte toegang, Sluit Nou Aan Net een wen handel kan betaal vir jou lidmaatskap vir die komende jaar comeThe Basics van die bod-Vra Smeer Youve waarskynlik gehoor van die terme versprei of bod en vra voordat versprei, maar jy kan nie weet wat dit beteken of hoe dit betrekking het op die aandelemark. Die bod-vra verspreiding kan invloed op die prys waarteen 'n aankoop of verkoop word - en 'n beleggers algehele portefeulje-opbrengste. Wat dit beteken is dat as jy wil ploeteraars in die markte aandele, moet jy vertroud is met hierdie konsep word. Vraag en aanbod Beleggers moet die konsep van vraag en aanbod eers verstaan voordat die leer van die ins en outs van die verspreiding. Verskaf verwys na die volume of oorvloed van 'n spesifieke item in die mark, soos die verskaffing van voorraad te koop. Die vraag verwys na 'n individue bereidwilligheid om 'n bepaalde prys te betaal vir 'n item of stock. Voorbeeld - Hoe Vraag-en Aanbod saamwerk Veronderstel dat 'n een-of-a-child diamant is gevind in die afgeleë platteland van Afrika deur 'n mynwerker. 'N belegger hoor oor die vonds, selfone die mynwerker en bied aan die diamant te koop vir 1000000. Die mynwerker sê sy wil 'n dag of twee om daaroor te dink. In die tussentyd, koerante en ander beleggers na vore te kom en te wys hulle belangstelling. Met ander beleggers blykbaar belangstel in die diamant, die mynwerker hou uit vir 1,1 miljoen en verwerp die 1000000 aanbod. Nou dink nog twee voornemende kopers maak hulle bekend en dien bod vir 1,2 miljoen en 1,3 miljoen dollar, onderskeidelik. Die nuwe vraprys van daardie diamant gaan optrek. Die volgende dag, 'n mynwerker in Asië ontbloot 10 meer diamante presies soos die een wat deur die mynwerker in Afrika. As gevolg hiervan, sal beide die prys en die vraag na die Afrikaanse diamant precipitously val as gevolg van die skielike oorvloed van die eens seldsame diamant. Hierdie voorbeeld - en die konsep van vraag en aanbod - aangewend kan word om aandele sowel. Die verspreiding van die verspreiding is die verskil tussen die bod en vra prys vir 'n spesifieke sekuriteit. Voorbeeld - Die bod-Vra Smeer Lets aanvaar dat Morgan Stanley Capital International (MSCI) wil 1,000 aandele van XYZ voorraad te koop teen 10, en Merrill Lynch amp Co wil 1,500 aandele verkoop teen 10,25. Die verspreiding is die verskil tussen die vraprys van 10,25 en die bodprys 10, of 25 sent. 'N individuele belegger op soek na hierdie verspreiding sal dan weet dat as hy wil 1000 aandele te verkoop, kan hy dit doen op 10 deur die verkoop om MSCI. Aan die ander kant, sal dieselfde belegger weet dat hy 1500 aandele van Merrill Lynch kan koop teen 10,25. Die grootte van die verspreiding en prys van die voorraad word bepaal deur vraag en aanbod. Hoe meer individuele beleggers of maatskappye wat wil koop, hoe meer bod sal daar meer verkopers resultate in meer bied of vra. Op die New York Aandelebeurs (NYSE), kan 'n koper en verkoper word gekoppel deur 'n rekenaar. Maar in sommige gevalle, 'n spesialis wat die voorraad in die vraag hanteer sal ooreenstem kopers en verkopers op die beurs vloer. In die afwesigheid van kopers en verkopers, sal hierdie persoon ook tenders of aanbiedinge plaas vir die voorraad om 'n ordelike mark in stand te hou. Op die Nasdaq. 'n mark maker sal 'n rekenaarstelsel te gebruik om tenders en bied plaas, en in wese speel dieselfde rol as 'n spesialis. Daar is egter geen fisiese vloer. Alle bestellings word elektronies gemerk. Dit is belangrik om daarop te let dat wanneer 'n firma poste 'n top bod of vra en is getref deur 'n bevel nie, moet dit hou by sy plaas. Met ander woorde, in die voorbeeld hierbo, indien MSCI poste die hoogste bod vir 1000 aandele van voorraad en 'n verkoper 'n bestelling plaas vir 1000 aandele te verkoop om die maatskappy, moet MSCI sy bod te eer. Dieselfde geld vir vra pryse. Tipes Bestellings Market Order - 'n mark bestelling kan gevul word op die mark of heersende prys. Deur die gebruik van die voorbeeld hierbo, indien die koper was om 'n bevel om 1500 aandele te koop plaas, die koper sal 1500 aandele ontvang by die vraprys van 10,25. As hy of sy 'n mark bestelling geplaas vir 2000 aandele, sou die koper 1500 aandele te kry op 10,25 en 500 aandele teen die naasbeste aanbodprys, wat hoër kan wees as 10,25. Perk Order - 'N individu plaas 'n beperking om te verkoop of koop 'n sekere bedrag van voorraad teen 'n gegewe prys of beter. Die gebruik van die bogenoemde versprei kan byvoorbeeld 'n individu 'n beperking om 2000 aandele te verkoop teen 10. By die plasing van so 'n bestelling te plaas, die individu sal onmiddellik verkoop 1000 aandele teen die huidige aanbod van 10. Dan moet hy of sy mag hê om te wag totdat 'n ander koper kom saam en bod 10 of beter om die balans van die orde te vul. Weereens, sal die balans van die voorraad nie verkoop word nie, tensy die aandele verhandel teen 10 of hoër. As die voorraad bly onder 10 per aandeel, kan die verkoper nooit in staat wees om die voorraad te los. Dag Orde - 'n Dag Om net goed vir wat handel dag. As dit nie op daardie dag is gevul, is die bestelling gekanselleer. Vul of dood (FOK) - 'N FOK orde moet onmiddellik en in sy geheel of glad nie versadig word. Byvoorbeeld, indien 'n persoon was om 'n FOK volgorde te maak aan 2.000 aandele verkoop teen 10, 'n koper sal onmiddellik in al 2000 aandele teen daardie prys, of weier die einde, in welke geval dit sal gekanselleer word. Aftrekorder - 'n aftrekorder gaan om te werk wanneer die voorraad verby 'n sekere vlak. Byvoorbeeld, veronderstel 'n belegger wil 1,000 aandele van XYZ voorraad te verkoop indien hy handel dryf tot 9. In hierdie geval, die belegger kan 'n aftrekorder te plaas op 9 sodat wanneer dit handel nie op daardie vlak, die einde van krag word as 'n mark orde. Om duidelik te wees, beteken dit nie waarborg dat die einde sal uitgevoer word op 9. Dit beteken egter verseker dat die voorraad sal verkoop word. As verkopers is volop, kan die prys waarteen die bestelling uitgevoer baie laer as 9. Die Bottom Line Die bod-vra versprei is in wese 'n onderhandelingsproses aan die gang wees. Om suksesvol te wees, moet handelaars bereid is om 'n standpunt in te neem en weg te loop in die bod-vra proses waardeur limiet bestellings wees. Deur die uitvoering van 'n mark orde sonder kommer vir die bod-vra en sonder te dring op 'n beperking, is handelaars in wese bevestig 'n ander handelaar se bod, die skep van 'n terugkeer vir daardie handelaar.
No comments:
Post a Comment